《“十四五”國家信息化規劃》發佈 關注軍工5行業信息化投資機會

近日，中央網絡安全和信息化委員會印發《“十四五”國家信息化規劃》（以下簡稱《規劃》），對我國“十四五”時期信息化發展作出部署安排。《規劃》是“十四五”國家規劃體系的重要組成部分，是指導各地區、各部門信息化工作的行動指南。

報告目錄

一、持續推動能源信息化變革

二、關注裝備信息化板塊

三、電力信息化領域投資指南

四、醫保信息化將成建設重點

五、政務信息化推動加快建設數字政府

《規劃》圍繞確定的發展目標，部署了10項重大任務，一是建設泛在智聯的數字基礎設施體系，二是建立高效利用的數據要素資源體系，三是構建釋放數字生產力的創新發展體系，四是培育先進安全的數字產業體系，五是構建產業數字化轉型發展體系，六是構築共建共治共享的數字社會治理體系，七是打造協同高效的數字政府服務體系，八是構建普惠便捷的數字民生保障體系，九是拓展互利共贏的數字領域國際合作體系，十是建立健全規範有序的數字化發展治理體系，並明確了5G創新應用工程等17項重點工程作爲落實任務的重要抓手。

持續推動能源信息化變革

近日，以“十四五”規劃爲引領、以“數字驅動轉型發展，創新引領能源變革”爲主題的第十一屆能源企業信息化大會在北京召開，旨在推進能源數字化發展。能源行業信息化是推動碳達峰、碳中和目標如期實現的重要一環，能源企業應深化互聯網、大數據、人工智能等現代信息技術與日常生產、經營、管理各環節的融合，打破信息孤島，實現資源的高效配置，構建安全可控、綠色低碳、高效敏捷、互聯互通的智能電力、智能煤礦、智能油氣等綜合性能源信息基礎設施。能源信息化是碳中和政策導向下的風口，景氣度有望持續上升，建議投資者長期關注能源IT領域龍頭企業。

推薦：儲能及配套設施：英維克；電網信息化：朗新科技、威勝信息；電動車智能化：美格智能、中科創達。

建議關注：儲能及配套設施：高瀾股份、鬆芝股份、科士達、科華數據；電網信息化：恆華科技、恆實科技；電動車智能化：移遠通信；分佈式光伏運營商：芯能科技。【來源：東吳證券】

關注裝備信息化板塊

現代戰爭已由機械化戰爭逐漸演變爲信息化戰爭，傳統武器裝備在戰爭中的作用正在逐步減弱，而信息化作戰體系正扮演着越來越重要的角色。國防軍工向高技術、高強度、高合成的方向發展，發展重點由數量規模向質量效能轉變。我國明確推進國防建設的機械化、信息化複合發展。關注在虛擬仿真平臺和模擬訓練領域有一定產品應用的航天宏圖、中科星圖、航天發展、興圖新科，佈局高端裝備仿真測試領域的華力創通，以及裝備信息化綜合解決方案提供商觀想科技。

把握航空裝備投資主線，軍工電子自主可控成長性高：1）主機廠合同負債+預收款項驗證，航空產業鏈增長將持續兌現。業績傳導有效，從主機廠與發動機系統，到機體系統與零部件，再到上游原材料板塊，全產業鏈景氣度確定性強。主機廠關注中航沈飛、中航西飛、洪都航空、中直股份、航發動力；機體系統關注中航機電、中航電子、航發控制、北摩高科；航空零部件關注中航重機、派克新材、愛樂達；金屬材料關注寶鈦股份、鋼研高納、圖南股份。2）導彈武器裝備確定性受益於實戰化軍事訓練，高端裝備領域軍用電子自主可控帶來高成長性，關注天箭科技、新雷能、中航光電、航天電器、鴻遠電子、振芯科技、富吉瑞等。【首創證券】

電力信息化領域投資指南

電網信息化產業“發輸配用”多端覆蓋，產品系列豐富。發電端產品系列包括新能源發電功率預測系統、併網控制系統、電站智能運營系統；輸變配電端產品系統包括EMS、DMS、BIM等；用電端產品系列包括電力營銷系統、智能用電系統；電力交易主要包括電力現貨交易模擬仿真平臺以及電力交易支持系統。南瑞集團、信產集團、國網電商是國網系統內信息化產業三大支柱，包攬國網信息化投資主要份額。國網目前電網信息化產品的供應商主要以國網系統內的公司爲主。 “國網雲”與“三大中臺”的建設會引入大型互聯網企業（阿里、百度、華爲等）承做。少數涉及國網體系內尚未具備的新興技術產品（雲邊協同、人工智能、智能物聯）的研發企業也將受益於國網“十四五”期間的智能化投入。

電網信息化主要上市公司競爭格局。按照電力系統“發輸配用”產業環節分類，全產業鏈領域，主要參與者爲國電南瑞、許繼電氣、四方股份；在發電端，主要參與者爲容知日新、東潤環能、金風科技；在輸變配電端，主要參與者爲恆華科技、寶信軟件、威勝信息；在儲能端，主要參與者爲青鳥消防、鬆芝股份、科華數據；在電力交易領域，主要參與者爲遠光軟件。

醫保信息化將成建設重點

深化醫保改革，加速推進信息化體系建設。規劃提到要全面開展按疾病診斷相關分組（DRG）付費工作，深化支付方式改革，實現醫療費用精準管理；深化信息化體系建設。醫保信息化建設主要包含醫保信息平臺建設和醫保支付信息化建設。醫保信息跨區域互聯互通，醫保的便捷化和智慧化主要涉及醫保信息平臺建設。全面開展DRG付費工作，主要涉及醫保支付信息化建設，其中包含醫保局端DRG信息系統建設和醫院端DRG信息系統建設。深化醫保體系改革，加速推進醫保IT和醫院IT建設。

投資建議：重點關注細分板塊及個股

醫療IT：創業慧康（公衛IT龍頭企業）、衛寧健康（醫院IT龍頭企業）、久遠銀海（醫保IT龍頭企業）；

互聯網醫療：平安好醫生（互聯網+醫療健康龍頭企業）;阿里健康（互聯網醫療龍頭企業，阿里集團健康領域旗艦平臺）；京東健康（全國最大的線上零售藥房，京東集團健康領域旗艦平臺）。

建議關注：思創醫惠（優質醫療IT企業）、東華軟件（具備大醫院卡位優勢的醫療IT領軍企業）、醫渡科技（醫療大數據龍頭企業）、萬達信息（國內優質醫療IT及智慧城市廠商）、1藥網（國內優質醫藥電商）、麥迪科技（CIS領域龍頭企業）、和仁科技（優質醫療IT企業）、德生科技（社保卡及服務龍頭企業）、國新健康（醫保控費領軍企業）。

政務信息化推動加快建設數字政府

政務信息化是提升政府監管效能和公共服務能力的關鍵之舉。近年來，互聯網、移動互聯網、雲計算、大數據、人工智能、區塊鏈等網絡信息技術接力涌現、相互疊加、迅猛發展，政府管理理念和社會治理模式正在發生深刻變化。加快政務信息化建設，重點推進各地各部門在協同聯動、流程再造、系統整合等方面深化改革，是引領政務服務創新的關鍵環節。我國數字政府行業前景廣闊。【來源：東方財富證券】